Coinbase je upravo postigao nagodbu od 100 milijuna dolara s njujorškim regulatorima. Evo što to znači za kripto

Kao industrija koja se temelji na privatnosti i anonimnosti, kripto tvrtke imaju dugu povijest kršenja zakona protiv pranja novca i “upoznaj svog kupca”. Ipak, Coinbase se pozicionirao kao građanin koji poštuje zakon među pretrpanim poljem razmjena koje uključuje sumnjive tvrtke poput Binancea i tvrtke u propasti poput FTX-a. Regulatorni stručnjaci rekli su Bogatstvo da nagodba Coinbasea otkriva rastuću metu na leđima kripto teškaša, čak i onih koji žele igrati po pravilima.

“DFS je najveći grabežljivac kada je u pitanju kripto regulacija”, rekao je Eric Soufer, voditelj kripto i fintech prakse u Tusk Strategies i bivši viši savjetnik dvaju državnih odvjetnika New Yorka.

Za razliku od drugih država koje predvode optužbe za provedbu kripto, kao što su Teksas i Alabama, Soufer je rekao da New York ima sveobuhvatan skup propisa i stručnjaka specifičnih za kripto. Dok se ured državnog odvjetnika bavi ovrhom za neregistrirane tvrtke, poput nagodbi s Bitfinexom i Tetherom, DFS može pokrenuti postupke protiv tvrtki s njujorškim licencama, poput Robinhooda.

Coinbase je dobio licencu od DFS-a za rad u New Yorku kao posao s virtualnom valutom i prijenosom novca 2017. Godine 2020. DFS je proglasio Coinbaseov program usklađivanja neadekvatnim, pri čemu je tvrtka zahtjeve za uključivanje korisnika tretirala kao jednostavnu vježbu provjere okvira i zaostatak od 100.000 nepregledanih transakcija, prema odjelu.

Iako je Coinbase pristao angažirati neovisnog konzultanta, to nije bilo dovoljno za ispunjavanje zahtjeva agencije. Regulatori su otvorili službenu istragu 2021. — što je činjenica zabilježena u Coinbaseovom 10-K za 2021. — što je kulminiralo nagodbom 4. siječnja. Coinbase će državi New York platiti kaznu od 50 milijuna dolara i pristao je uložiti dodatnih 50 milijuna dolara u usklađenost.

“Ovu rezoluciju smatramo ključnim korakom u našoj predanosti kontinuiranom poboljšanju, našem angažmanu s ključnim regulatorima i našem nastojanju da postignemo veću usklađenost u kripto prostoru”, napisao je glavni pravni direktor Coinbasea Paul Grewal u objavi tvrtke objavljenoj u srijedu.

Ustupci regulacije

Soufer je rekao da nagodba s devet znamenki, bez obzira koliko naslova zaokupila, neće promijeniti temelje za Coinbase ili njegovu financijsku stabilnost.

“Coinbase je donio odluku da postoji dugoročna vrijednost reguliranja”, rekao je Bogatstvo. “Svaka tvrtka koju regulira DFS shvaća da će biti nekih kompromisa.”

Zbog novonastale prirode kriptovalute, rekao je Soufer, čak se i usklađene tvrtke još uvijek bore s AML i KYC zakonima zbog poteškoća u pronalaženju vanjskih dobavljača i stručnjaka koji bi pomogli u pružanju potrebne stručnosti ili resursa. Primjer je nedavni pritisak na burze da završe revizije dokaza o rezervi i nevoljkost računovodstvenih tvrtki da se uključe.

Charley Cooper, generalni direktor u blockchain tvrtki R3 i bivši šef osoblja u Commodities Futures Trading Commission, rekao je Bogatstvo da kripto tvrtke koje zapošljavaju stručnjake ostaju u nepovoljnijem položaju u usporedbi s tradicionalnim financijskim tvrtkama, koje obično imaju cijele odjele koji su desetljećima obavljali povezane poslove usklađenosti.

Čak i ako se Coinbase pokušavao uskladiti s DFS-om, to možda nije važno za ugroženi sektor ili Coinbase, čija je cijena dionica pala za gotovo 90% od studenog 2021.

S kolapsom FTX-a, Cooper je rekao da će regulatori povećati svoju pozornost na kriptoindustriju, bez obzira na to jesu li loši ishodi rezultat prijevare ili nekompetentnosti.

“Stvarnost je takva da je percepcija bitnija u politici—iu kreiranju politike—ponekad više nego stvarnost”, rekao je Bogatstvo. “Kripto trenutno pati od značajnog kulturnog problema.”

Naš novi tjedni bilten Impact Report ispituje kako ESG vijesti i trendovi oblikuju uloge i odgovornosti današnjih rukovoditelja. Pretplatite se ovdje.