Izvršni direktor i osnivač Titanium Blockchain Infrastructure Services Inc. (TBIS) danas je osuđen na četiri godine i tri mjeseca zatvora zbog svoje uloge u shemi prijevare s kriptovalutama koja uključuje TBIS-ovu inicijalnu ponudu kovanica (ICO) koja je prikupila približno 21 milijun dolara od ulagača u Sjedinjene Države i inozemstvo.
Prema sudskim dokumentima, Michael Alan Stollery, 54, iz Resede, Kalifornija, reklamirao je TBIS – navodnu platformu za ulaganje u kriptovalute – kao priliku za ulaganje u kriptovalute, mameći ulagače da kupe “BAR-ove”, token ili kovanicu kriptovalute koju nudi TBIS-ov ICO, putem niz lažnih i pogrešnih izjava. Iako je to bio dužan učiniti, Stollery nije registrirao ICO u vezi s TBIS-ovom ponudom ulaganja u kriptovalute kod američke Komisije za vrijednosne papire i burzu (SEC), niti je imao valjano izuzeće od SEC-ovih zahtjeva za registraciju.
Kako bi privukao ulagače, Stollery je krivotvorio aspekte TBIS-ovih bijelih knjiga, koje su ulagačima i potencijalnim ulagačima navodno nudile objašnjenje ponude ulaganja u kriptovalute, uključujući svrhu i tehnologiju koja stoji iza ponude, kako se ponuda razlikuje od drugih prilika za kriptovalute i izglede za profitabilnost ponude. Stollery je također postavio lažna svjedočanstva klijenata na web stranicu TBIS-a i lažno tvrdio da ima poslovne odnose sa Federalnim rezervama i desecima istaknutih kompanija kako bi stvorio lažni dojam legitimnosti. Stollery nije upotrijebio uloženi novac kako je obećao, već je umjesto toga pomiješao sredstva investitora ICO-a sa svojim osobnim sredstvima, koristeći barem dio prihoda od ponude za troškove koji nisu povezani s TBIS-om, kao što su plaćanja kreditnom karticom i plaćanje računa za njegove Havaje etažno vlasništvo.
Pomoćnik državnog odvjetnika Kenneth A. Polite, mlađi iz Kaznenog odjela Ministarstva pravosuđa; pomoćnik ravnatelja Luis Quesada iz Odjela za kriminalističke istrage FBI-a; i vršitelj dužnosti posebnog agenta Cory Nootnagel iz Ureda glavnog inspektora (OIG) za Odbor guvernera Sustava saveznih rezervi i Ureda za financijsku zaštitu potrošača, zapadna regija, objavili su to.
Područni ured FBI-a u Los Angelesu i Uprava saveznih rezervi OIG Western Region, Ured u San Franciscu istraživali su slučaj.
Sudski odvjetnici Tian Huang i Andrew Tyler iz Odjela za prijevare Kaznenog odjela vodili su slučaj.
